道光25年（1845）農曆6月初7、8日，突如其來的一場暴雨，引起嚴重水患，奪走雲林口湖沿海一帶數以千計村民的性命。災後，罹難者的後代建立萬善祠祭祀先人，並舉辦牽水狀祭典超度亡者。

位於口湖台子村蚶仔寮舊港邊萬善祠是每年舉行牽水狀儀式的場地之一，舊祠龍邊的萬人塚是萬善爺（萬人公）信仰的雛型，先有墓，而後建廟。

萬善祠裡除了奉祀九頭十八手的「大萬人」，還有頭戴相帽、身穿蟒袍成神的「二萬人」，此外還保存了一座大正甲寅年（1914）由弟子曾蚕（蠶的異體字）所敬獻的石香爐，現存年代較早的文物為清嘉慶22年（1817）由街庄眾弟子所敬立的石香爐，該爐為「方體展耳」造型，正面作回頭麒麟紋，爐口有「万人公」之款。

曾蚕先生為口湖港西村人，光緒5年10月23日（1879），卒於民國51年，曾任下湖口區區長4年、口湖庄長12年，昭和11年(1936)曾主導萬善祠的修繕。