二次世界大戰的1950年代,台灣因「南糖北米」的政策將製糖重心南移;且北部甘蔗品質不如南部,新竹糖廠也劃下了句點。台糖因專賣制度,生產品質好、價格高的白糖(砂糖),赤糖-紅糖、紅糖則開放民間經營、生產。寶山庄舊式糖廠較早的記載,始於咸豐七年(1857);1923年舊曆五月,糖廠創辦人李火生與新竹街商人柯張氏卜簽訂合約,取得寶山庄蔗農供應甘蔗製糖的權利。1928年設立新城糖廠(後改名寶山糖廠)。戰後民營私人糖廠仍然非常多,後來大部分為台糖整併。寶山糖廠因為丘陵地,輸運成本高,台糖沒有收購意願,因此一直維持私營狀態。1974年由吳福得、吳運和兄弟買下寶山糖廠,現仍為私人糖廠,不對外開放。
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