水尾村位於彰化溪州鄉西南角西鄰埤頭鄉與竹塘鄉，是省道台一線公路西螺大橋與溪洲大橋的北端。水尾村是經過多次遷徙才居住在現在的村落位置上，前清時期，鐘姓人家即到此開墾，擇居於西螺溪北岸，西螺溪即是今日的濁水溪，在日治的大正時期以前。濁水溪在中游出二水隘口後，分成四條分流，西螺溪僅是一條小河而已，隨便搭個木橋或涉水就可與西螺連接，居民與西螺的往來頻繁。

      清末到日治初期經歷多次的大洪水，居民只好向後退（向北退），每遇到一次洪水就退居一些。大正二年（1913）洪水再度侵襲，一部分居民已退到今日的村莊位置，另一部分則退到今日的西螺大橋下附近河床地，形成兩個村莊，大橋下的稱為「下庄」，後來在大正八年（1919）日本殖民政府為了治理濁水溪水患，從下水浦、三條圳、潮洋厝，由東而西築起濁水溪堤防，下庄全部都被劃入堤防內，他們只好再度搬遷到今日堤防外的村莊位置，與更早期遷來此的居民，前後可說是前後共遷移了三次才形成現在的水尾村，因此水尾村村民都自稱是被水從西螺逼到溪州來的。