台灣古時城市與鄉村的住宅格局不同，鄉村多三合院，即正身帶護龍的式樣；但城市沿街道所建的多採長條代街屋，俗稱「手巾寮」。街屋也稱為店屋，通常門面的木板可拆卸，直接對外開店，並設騎樓（亭仔腳），方便路人逛街瀏覽貨品。這種沿街店舖與住宅混合式的建築並非台灣特有，在福州、泉州、漳州及廣州也可見到，歐洲的古商店街亦然。台灣的街屋形式依歷史前後有不同的面貌，清初的亭仔腳較窄；清代中期常有街道蓋亭子之例，具有遮陽擋雨之功效；至清末及日治中期，多用磚砌拱廊，使亭仔腳有如隧道一般，而街屋的立面也吸收西洋元素。明時此地為訓練陸軍之內校場。民國十四年由金門商會傅錫琪會長向僑界集資，興建這條具日本大正時代建築風格的街道，由三十二間單拱拱圈連廊式洋樓店屋所組成，橫、直街呈丁字形排列，並在街口開闢一處「把剎」（外來語，市場之意），非常熱鬧，曾是居民經濟與政台的重心民國五十年代是模範街最繁榮的全盛時期。